Составление финансового плана: структура, составные части и пример

Что такое финансовый план?

Финансовый план — это числовая часть бизнес-плана. Он переводит Ваш проект в евро и показывает, сколько капитала Вам нужно, откуда он берётся и способен ли бизнес обеспечивать себя сам. Он состоит из нескольких взаимосвязанных частных планов: потребность в капитале, инвестиционный план, план ликвидности и план рентабельности.

Банки, KfW и Агентство по труду (Agentur für Arbeit) читают прежде всего финансовый план. Он решает, считается ли проект жизнеспособным и финансируемым.

Из каких частей состоит финансовый план?

Полный финансовый план включает пять частных планов: план потребности в капитале, инвестиционный план, план финансирования, план ликвидности и прогноз рентабельности (планирование выручки и рентабельности). Дополнительно сюда входит расчётная зарплата предпринимателя.

Частные планы строятся друг на друге: из инвестиций и потребности в капитале вытекает финансирование; из планирования выручки и расходов — рентабельность; из обоих вместе — ликвидность.

Как рассчитать потребность в капитале?

Потребность в капитале — это сумма всех средств, необходимых Вам до достижения точки безубыточности: инвестиции плюс оборотные средства плюс резерв ликвидности плюс Ваши личные расходы на жизнь на начальном этапе.

Пример расчёта: инвестиции 25.000 € + оборотные средства (товары, аренда, маркетинг на 6 месяцев) 18.000 € + личные расходы на жизнь 6 × 2.500 € = 15.000 € + резерв 7.000 € дают около 65.000 € потребности в капитале.

Потребность в капитале Вы можете быстро прикинуть сами с помощью нашего калькулятора потребности в капитале.

Что входит в инвестиционный план?

Инвестиционный план перечисляет все единовременные приобретения для старта: машины, оборудование, транспортные средства, первичное оснащение, перестройку, арендный залог (Kaution), а также расходы на основание бизнеса и консультации. Он является основой для потребности в капитале.

Строго отделяйте необходимые инвестиции от тех, что «хорошо бы иметь» (nice to have). Экономное первичное оснащение снижает потребность в капитале и тем самым риск финансирования.

Для чего нужен план ликвидности?

План ликвидности месяц за месяцем сопоставляет все поступления с выплатами. Он показывает, всегда ли на Вашем счёте достаточно средств. Основание бизнеса редко проваливается из-за отсутствия прибыли, чаще — из-за нехватки ликвидности.

Планируйте как минимум на первые 12–36 месяцев. Обращайте внимание на сроки платежей: выручка ещё не деньги на счёте, если клиенты платят только через 30 дней.

Что такое прогноз рентабельности?

Прогноз рентабельности (план рентабельности) показывает, приносит ли Ваш бизнес прибыль: запланированная выручка минус расходы даёт операционный результат. Обычно планирование ведётся на три года.

Пример расчёта: годовая выручка 120.000 € − себестоимость товаров (Wareneinsatz) 36.000 € − текущие расходы (аренда, страхование, маркетинг) 30.000 € − расчётная зарплата предпринимателя 42.000 € дают около 12.000 € прибыли до налогов.

Что такое расчётная зарплата предпринимателя (kalkulatorischer Unternehmerlohn)?

Расчётная зарплата предпринимателя (kalkulatorischer Unternehmerlohn) — это сумма, которую Вам необходимо изымать из предприятия на собственное содержание. Она входит в любое серьёзное планирование рентабельности, потому что Ваше рабочее время не бесплатно.

Пример расчёта: личные расходы на жизнь 2.500 € + расходы на медицинское страхование и обеспечение на старость 700 € дают около 3.200 € в месяц, то есть примерно 38.400 € в год, которые бизнес должен дополнительно заработать.

Какие ошибки в финансовом плане встречаются чаще всего?

Три самые частые: слишком оптимистичная выручка, забытые статьи расходов (налоги, обеспечение на старость, расчётная зарплата предпринимателя) и отсутствие буфера ликвидности. Реалистичный, консервативный план убеждает банк и KfW заметно сильнее.

Выручку лучше считать осторожно, а расходы — с запасом. Тот, кто в первый год не дотягивает до плана, иначе быстро попадает в разрыв ликвидности.